势银洞见 | 示范城市三连问：哪些省份有机会？谁牵头？哪类企业将受益？

近期，氢能行业发生了两件比较重大的标志性事件。

来源：Trendbank势银

本文将为你解答示范城市群多个问题，如哪些省份有机会？谁牵头？哪类企业将受益？...

近期，氢能行业发生了两件比较重大的标志性事件。

首先是9月21日国家财政部、发改委等五部门联合发布《关于氢能燃料电池汽车示范应用推广的通知》（下称“《通知》”）；

第二件是9月22日国家总书记在联合国75次联大会议上承诺中国将采取更加有力度的政策和措施，使得二氧化碳排放力争2030年之前达到峰值，2060年之前实现碳中和目标。

这两个事件可以说给国内进一步推动氢能工作起到了很大的作用，也标志着国内氢能行业进入了新的发展阶段——十省万辆。每个城市群的示范车辆（标准车）总数预估在8000-15000辆之间何为“十省万辆”？顾名思义类似于之前的“十城千辆”。在《通知》中，将示范城市群申报截止日期定在11月15日。由于时间紧迫，全国个省市申报活动已经积极启动。据TrendBank势银了解，国内各省市基本会以省为单位，联合省内城市组成城市群的方式进行申报。另外，《通知》中明确了每个城市群在补贴期内的基础完成目标以及积分上限，根据积分上限以及额外积分补贴计算，按照每辆车最低补贴水平和最高补贴水平，预计补贴期内每个城市群的示范车辆（标准车）数量大约在8000-15000辆之间，保守估计每个城市群平均会在一万辆（标准车）规模之上。如若按照政策驱动市场能力占比七成计算的话，平均每个城市群在补贴期内将会有15000辆（标准车）左右的规模。哪些省份有机会？谁是牵头城市？在国庆前，浙江和江苏率先确定了牵头城市，分别是嘉兴和苏州；随后川渝地区确定以成都为牵头城市进行示范城市群的申报工作。那么国内将会有哪些省市会积极申报并有成功入围的可能呢？根据《通知》内容，示范城市群申报有四个基础条件：

产业基础。产业链完整，产业链企业技术过关。

氢能供给及经济性。能够持续提供安全的车用氢能，经济性较好。应用场景。具备明确的适合燃料电池汽车示范的应用场景。已推广不低于100辆燃料电池汽车，已建成并投入运营至少2座加氢站且单站日加氢能力不低于500公斤。政策保障。有支持燃料电池汽车相关政策措施。按照第三条，TrendBank势银整合了全国范围内各城市的燃料电池汽车推广数量及加氢站的数据，如下表所示：表全国各城市建成加氢站及运营车辆统计

数据来源：Trendbank势银按照《通知》的要求，目前满足单独申报条件的城市仅上海、佛山、广州、苏州、潍坊、和成都6座城市。事实上，目前全国几十座城市都在为示范城市申报在忙碌，这是因为城市群的组合申报给予了更多城市机会和可能性。但据TrendBank势银了解，各省的原则基本上是以省内城市组成示范城市群进行申报，目前没有跨省的想法。因此，一个示范城市群等于一个省。TrendBank势银了解到，全国目前确定申报的省份至少有11家，分别是上海、浙江、江苏、广东、湖北、山西、山东、辽宁、北京、河北、四川。也有部分之前产业极少关注到的省份也在跃跃欲试，想要进行示范城市群申报。至于省内的带头大哥城市（牵头城市）的选择，从目前TrendBank势银了解到的信息来看，各个省份考虑侧重点都不一样。有些选择了经济基础和产业基础都领先的，有些选择经济基础领先的，有些选择产业基础领先的，有些选择了本省的省会（经济基础既不领先、产业基础也不领先的情况）。每类关键零部件最多给予5款产品加分，谁是TOP5？ 在《通知》附件《燃料电池汽车城市群示范目标和积分评价体系》（下称附件）中，明确列出了可享受积分的关键零部件产业，分别包括电堆、双极板、膜电极、空压机、氢气循环泵、质子交换膜、催化剂和碳纸八大零部件。但是对于这八大零部件，企业想要拿到积分补贴的挑战性在于“在全国范围内，根据关键零部件产品技术、质量和安全水平等因素进行综合评价，每类关键零部件最多给予5款产品加分”，这便使得国内企业纷纷开始考虑供应商的选择问题了。例如重塑最近与各家零部件企业签署了战略合作协议，鸿基创能与其3家供应链企业签署了战略合作协议等，意图加强协同，共同占领市场。不仅系统企业，地方政府对于选择前五的优质零部件企业也成了申报示范城市群或参与到示范城市群的重要考量之一。政策目前并没有强制要求补贴期内一定要完全使用自主技术，只要车辆投入运营并满足获取积分的条件就可以获得积分，但是使用了国产且满足技术、质量和安全水平等因素的自主技术产品可以获得额外补贴。如果国产的技术指标没有达到政策要求的话，会促使部分地区会引入相对应的国外企业，增加了获取更多车辆运营积分的可能性，也给国内企业相应的竞争压力。那么国内哪些企业会在此次政策下获得更多的订单和机会，下面TrendBank势银梳理了全国范围内的企业供行业参考。1电堆目前，国内市占率前五的电堆企业基本占据了9成以上的市场，分别包括广东国鸿、新源动力、上海神力、捷氢科技和清能股份，但是考虑到地方政策保护等因素，一些具有量产能力且口碑不错的企业也极具实力，包括爱德曼、未势能源、上海氢晨、锋源新创、骥翀氢能、氢璞创能等，另外还有绿动能源、南科燃料电池、振邦氢能等企业也非常具有晋升地方前五的潜力。总的来说，电堆企业相对众多，对于企业本身在补贴期内对自身的技术实力和市场能力是具有考验性的，补贴期后也必然会有部分企业将被洗牌淘汰；对于地方政府来说选择余地比较大，与企业多是一种双向选择关系。2膜电极膜电极技术和市场一直以来主要以进口巴拉德和国鸿产品为主，因此目前还没有一家企业可以达到500套和2万公里的要求，但近年来随着国鸿电堆的自主化和国产膜电极企业的迅速崛起，国产化能力日趋成熟，主要企业包括鸿基创能、擎动科技、武汉理工、上海唐峰、亿氢科技等。另外由于膜电极产业有一部分属于电堆企业自产自用以及上下游绑定关系，不作外销，如爱德曼、国鸿、亿华通等，其中亿华通是与亿氢科技有绑定关系，很容易达到500辆规模的要求。3 双极板双极板两种技术路线在产业和市场上是非常具有两面性的，石墨板领域由于发展多年，技术趋于成熟，企业也比较众多，很多传统碳素企业也纷纷入局，在产业内有较为严重的价格战现象。近几年来，市场方面主要还是国鸿自产石墨堆为主，外销方面也有一批优秀企业，包括上海弘枫、上海弘竣、神州炭制品、华熔科技、嘉裕碳素等。金属板方面则由于技术门槛高，技术发展时间短等因素，入局企业较少，目前主要企业可以说只有上海治臻和上海佑戈两家，其中上海治臻由于绑定捷氢科技、新源动力等头部企业，其市场份额是远超佑戈的。4 碳纸碳纸产业是整个产业链中技术门槛非常高的一环了，在《附件》的零部件加分项中也属于最高档次，但多年来市场方面基本依赖进口产品，主要包括德国SGL、德国科德宝、日本东丽、美国AVcarb等，国产企业方面也有一些优秀企业，如河森电气、安泰环境、通用氢能、碳能科技（台湾）。对于碳纸这一环节，目前入局企业较少，各地方政府选择余地有限，由于技术门槛过高可能会引进不少国外企业，这对于现有的国产企业来说也提升了不少竞争力。5 质子交换膜 质子交换膜产业可以说是整个产业链技术门槛最高的环节了，截至目前市场上9成装车用质子交换膜都为美国戈尔一家，加上科慕的产品，基本没有国产企业的份额。国内自主化产品目前技术实力及量产能力最具实力的也仅山东东岳一家，当然还有部分企业研发实力和技术背景也不容小觑，如汉丞新材料、东材科技、中科氢能、科润新材料、三爱富新材料、巨化等。6 催化剂 催化剂产业对于国内汽车行业并不陌生，但是燃料电池用催化剂在耐久性、活性以及稳定性等方面的技术要求非常苛刻，现阶段多用进口产品，包括日本田中、英国庄信万丰、比利时优美科等。国内企业其实不仅存在与这些企业的技术差距，还有一部分原因是催化剂前其投入成本相当高，而国内企业又必须围绕政策转，导致国内催化剂企业还出于研发阶段，产品也仅来自于实验室克级别的应用，因此在补贴期内大批量的上车之后，地方政府应当多引入和培育国产实力较强的优秀企业，如苏州擎动科技、俊吉科技、济平新能源、贵研铂业、中科科创、中自催化、龙蟠科技等。7 空压机 空压机近两年国产化替代愈发明显，其中势加透博、雪人股份、北京伯肯、广顺新能源、稳力科技、徳燃动力等企业走在前列。随着补贴加分项的出台，国内空压机企业也如雨后春笋般浮出水面，还包括国电投、东德实业、威孚高科、汉中精机、江苏毅合捷、潍坊富源等，企业众多，实力不俗，给各地政府更多的选择机会，当然也给入局企业不小的竞争力和压力。8氢气循环泵目前氢气循环泵国内市场基本空白主要依赖于进口，且成本非常高昂，但是由于现在有引射器技术可替代，不仅在成本上有很大下降空间，还能很大程度提高系统的集成度，因此氢气循环泵产业前景不是很明朗，目前也有部分优秀国产企业入局，如瑞驱科技、威孚高科等。重卡应用前景火热，大功率系统成趋势在《通知》中，强调了中重卡的应用场景，并对大功率产品有额外积分加成，这对于燃料电池行业来说无疑释放了一种趋势信号。相较于发展比较成熟的纯电行业，氢能燃料电池汽车的优势在于其重载、长运行里程、加氢速度快等方面，在多年发展纯电重卡效果不及预期的情况下，氢能重卡被普遍认为是最适用于长途重载等应用场景的新能源汽车。据中汽研数据显示，2019年中国重卡实现约117万辆的总销量，同比增长2%，未来几年重卡销量仍将保持100-110万辆的销量增长速度。

数据来源：中汽研在节能减排的压力及政策鼓励引导与支持的背景下，国内氢能重卡在核心部件燃料电池方面不断取得新的进展，氢能重卡的商用将在补贴期内呈现新景象。由于重卡的超长途、高负载等运输特点，其运行环境也更加复杂，在持续大功率输出、稳定性、寿命、系统匹配、动力响应等方面有着更高的要求。对此，系统及整车企业在近期也不负行业所望，纷纷发布其最新一代大功率长寿命产品。

表近期大功率电堆系统产品发布内容

数据来源：TrendBank在车企方面，目前国内车企成功开发燃料电池重卡车型的有上汽、陕汽、中国重汽、飞驰汽车、徐工集团等车企；车型方面，拥有燃料电池牵引车、自卸车和矿卡等；应用场景方面目前宝武集团已经批量投入使用。

距离《通知》的申报截止日期已经不足一月，国内城市群申报大戏已然开唱。不仅地方政府要出台自己当地特色的政策来吸引具有实力的企业入驻本地，整个产业链的企业都将卯足劲头提升自己产品竞争力和企业实力，选择适应于自身企业的区域，加强与上下游的合作关系，努力进入未来供应商的前五名行列之中。

年会预告

新形势下须有新思路。TrendBank势银将于12月8-10日在上海举办2020势银氢能与燃料电池产业年会，为业界人士提供一个思想碰撞和业务交流的平台。

本次年会的主题为“剑与道：示范城市引领下的产业发展新逻辑”。剑，企业拥有什么样的核心产品以及企业核心竞争力以应对新趋势；道，企业应该秉承怎样的发展思路和策略，让企业行稳致远。

本次年会日程 ▼

势银2020 氢电年会

/ 12.8-12.10 / 点击图片查看详情 ▼